Les différences et les similitudes entre les prêts hypothécaires et les prêts sur valeur nette

De nombreux Canadiens aspirent à devenir propriétaires de leur maison, à avoir un espace à soi où l'on peut faire ce que l'on veut, comme on veut. Peindre cette salle de bain en rose. Installer cette piscine creusée. La maison est votre huître. Bien que l'accession à la propriété soit à la portée de certains, il est moins probable que vous puissiez acheter une maison entièrement en espèces. C'est là que les prêts hypothécaires entrent en jeu : les banques et les institutions financières offrent ces prêts pour vous aider à payer la maison de vos rêves au fil du temps.

Ils proposent également des prêts sur la valeur nette de votre logement, qui s'appuient sur la valeur de votre maison au cas où vous auriez besoin de liquidités supplémentaires pour payer l'installation de votre piscine creusée. Ces deux produits sont identiques à bien des égards, mais aussi très différents. Examinons quelques-unes de ces similitudes et différences et évaluons comment vous pouvez les utiliser à votre avantage.

Tout d'abord, qu'est-ce qu'un prêt hypothécaire?

Il est probable que vous ayez déjà une compréhension de base de ce qu'est un prêt hypothécaire. Essentiellement, une banque ou une institution financière paie pour votre maison, étant entendu que vous rembourserez le capital et les intérêts pendant la durée du prêt. Par exemple, vous trouvez la maison de vos rêves dans une banlieue pittoresque de Toronto et vous obtenez une préapprobation pour un prêt hypothécaire de 500 000 $ sur cinq ans, amorti sur 25 ans (c'est le style typique du système hypothécaire canadien). Vous emménagez dans votre maison et effectuez 300 paiements mensuels de capital et d'intérêts. À la fin de la période de cinq ans, vous refinancez le solde du prêt et continuez à payer.

Vous pouvez obtenir un prêt hypothécaire auprès de divers types d'institutions, des banques aux coopératives de crédit. Vous devrez travailler avec un professionnel pour effectuer un processus appelé préapprobation au préalable, qui vous donnera une idée précise de ce que vous pouvez vous permettre.

Les prêts hypothécaires canadiens sont également transférables. Supposons que vous obteniez un prêt hypothécaire pour votre maison de la banlieue de Toronto, mais que vous décidiez de déménager à Montréal. Dans ce cas, vous pouvez prendre votre hypothèque existante et l'appliquer à votre maison de Montréal, puis refinancer tout excédent dans un nouveau prêt.

Les prêts hypothécaires sont étroitement réglementés par la Société canadienne d'hypothèques et de logement (SCHL), tout comme les banquiers qui les offrent, appelés courtiers. Les conditions de votre prêt hypothécaire seront déterminées par un certain nombre de facteurs, notamment votre historique de crédit, le montant de votre mise de fonds initiale et la valeur de la propriété.

Qu'en est-il des prêts sur valeur nette?

La valeur nette de votre maison est la différence entre la valeur de votre maison et le solde dû de votre prêt hypothécaire. Ainsi, si votre maison vaut 500 000 $ et que le solde de votre prêt est de 400 000 $, vous disposez de 100 000 $ en valeur nette. Les prêts sur la valeur nette de votre maison vous permettent d'emprunter sur la valeur de votre maison pour obtenir des fonds pour tout ce que vous voulez.

Cependant, cet argent a un prix. Tout comme le prêt hypothécaire initial pour votre maison, le prêt sur valeur nette coûte de l'argent. Vous devrez déduire les frais du montant du prêt que vous pouvez contracter, notamment les frais de titre, les paiements d'assurance et, souvent, le coût d'une évaluation.

«󠀢 Vous pouvez obtenir un prêt hypothécaire auprès de différents types d'institutions, des banques aux coopératives de crédit.󠀢󠀢 »

Il existe deux types de prêts sur la valeur nette d'une maison qui peuvent vous aider à atteindre vos objectifs. Le premier est essentiellement une deuxième hypothèque. Un établissement financier prend un privilège sur votre propriété et, en échange, vous donne le solde de votre prêt. Vous le rembourserez comme vous le feriez pour votre hypothèque initiale. Vous êtes autorisé à prendre jusqu'à 80 % de la valeur nette de votre maison sous forme de prêt sur la valeur nette de votre maison, à un taux d'intérêt fixe ou variable, et le produit du prêt sera déposé dans votre compte bancaire sous forme de somme forfaitaire.

L'autre type de prêt sur valeur nette est appelé marge de crédit sur valeur domiciliaire. Ce type de prêt fonctionne un peu comme une carte de crédit. La banque vous accorde une marge de crédit sur laquelle vous pouvez prélever autant que vous le souhaitez jusqu'à concurrence de votre limite. Ici, vous pouvez généralement emprunter entre 65 % et 80 % de la valeur de votre maison. Le taux d'intérêt, cependant, est variable et fluctue beaucoup en fonction du marché.

Donc je peux utiliser l'argent pour n'importe quoi?

Techniquement, oui, vous pouvez utiliser l'argent pour n'importe quoi. Mais n'oubliez pas que vous empruntez de l'argent contre votre maison, l'endroit où vous vivez, élevez votre famille et bâtissez votre vie. Par conséquent, ce n'est peut-être pas la meilleure idée de payer des vacances ou le bateau que vous avez toujours voulu avec le produit de votre prêt sur valeur nette immobilière.

Néanmoins, il existe un certain nombre de façons d'utiliser la valeur nette d'une maison pour financer des choses qui peuvent vraiment profiter à votre vie et à votre bien-être financier. De nombreuses personnes contractent des prêts ou des marges de crédit sur la valeur nette de leur logement pour financer des rénovations, ce qui peut augmenter la valeur de leur propriété. D'autres utilisent les fonds pour installer des piscines ou acheter de nouveaux meubles. Alors oui, vous pouvez vraiment utiliser les fonds pour tout ce que vous voulez, mais vous devriez examiner comment utiliser au mieux vos fonds avant de vous engager dans un contrat financier à long terme.

Comment les prêts hypothécaires et les prêts sur valeur nette affectent-ils mon crédit?

Tant que les prêts hypothécaires et les prêts sur valeur nette immobilière sont remboursés intégralement et à temps, ils peuvent augmenter considérablement votre pointage de crédit. Les deux peuvent contribuer à renforcer votre pointage de crédit, car votre remboursement ponctuel témoigne de votre engagement et de vos prouesses financières. Cependant, il se peut que vous remarquiez une baisse initiale et avec les prêts hypothécaires de premier rang, cette baisse peut être particulièrement sévère. Lorsque cela se produit, respirez profondément, détendez-vous et trouvez la paix en sachant que votre pointage finira par se récupérer et même se renforcer.

Faites vos devoirs

Il existe d'excellentes ressources conçues pour aider les Canadiens à planifier, à magasiner et à profiter des prêts hypothécaires et des prêts sur valeur nette. Prenez le temps de consulter ces ressources, car la souscription de l'un ou l'autre de ces produits peut avoir de vastes conséquences, positives ou négatives.

En outre, établissez un budget et un plan financier et faites le calcul pour savoir si vous avez intérêt à être propriétaire (plutôt que locataire). Muni de ces informations, les prêts hypothécaires et les prêts sur valeur nette peuvent vous aider à atteindre vos objectifs financiers et personnels.